中國(guó)大規(guī)模補(bǔ)貼或?qū)⒉粡?fù)存在

 

　　儲(chǔ)于超指出，作為中國(guó)“十三五計(jì)劃”和《中國(guó)制造2025》計(jì)劃的重點(diǎn)關(guān)注領(lǐng)域，寬禁帶功率半導(dǎo)體是一門“顯學(xué)”，大部分廠商只要跟半導(dǎo)體靠邊就有機(jī)會(huì)拿到補(bǔ)貼，現(xiàn)在看來越來越多的廠商也開始往半導(dǎo)體靠攏。因此，他認(rèn)為在未來大規(guī)模的補(bǔ)貼將不復(fù)存在，不過同時(shí)他也承認(rèn)“上有政策、下有對(duì)策”。華燦光電近日就宣布要在浙江義烏投60億人民幣建設(shè)一個(gè)大型led基地。他表示，由于廈門市政府一些補(bǔ)貼案還未結(jié)束，包括三安光電，開發(fā)晶還是持續(xù)有著擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，之后還要看華燦光電的擴(kuò)產(chǎn)能不能得到落實(shí)，另外歐司朗的新廠房也預(yù)計(jì)在2016年底2017年初建成并開始投產(chǎn)，也都會(huì)對(duì)產(chǎn)業(yè)造成一定程度的影響和沖擊。除此之外，像一些利基型的應(yīng)用一旦獲得技術(shù)突破，那也會(huì)使得廠商大量地訂購MOCVD機(jī)來擴(kuò)充產(chǎn)能，以上都將對(duì)未來產(chǎn)業(yè)的前景產(chǎn)生一定的影響。

 

　　全球LED產(chǎn)業(yè)供需將持續(xù)失衡

 

　　據(jù)統(tǒng)計(jì)，2015年全球led晶圓片的兩吋約當(dāng)產(chǎn)出數(shù)量約達(dá)713百萬片，展望2020年，LED晶圓片的兩吋約當(dāng)產(chǎn)出數(shù)量將達(dá)1億片以上，年復(fù)合成長(zhǎng)率9%。歐洲的廠商歐司朗擴(kuò)產(chǎn)也使得2017-2020年產(chǎn)業(yè)供給數(shù)量再上一層樓。儲(chǔ)于超表示，2014年隨著照明需求的大幅度增加，使得整個(gè)產(chǎn)業(yè)的需求成長(zhǎng)，但又因?yàn)?015年客戶端強(qiáng)烈要求降價(jià)的原因，很多led芯片廠家不得不縮短芯片尺寸，提高亮度來降低成本，也因?yàn)?a href="http://www.yskii.cn/mall/list.php?catid=116" target="_blank">LED使用顆數(shù)減少，或是芯片尺寸縮小，使得LEDEpiwafer的需求數(shù)量減少。

 

　　展望2016年到2020年，整體LED市場(chǎng)需求仍然持續(xù)成長(zhǎng)，但一線大廠持續(xù)擴(kuò)長(zhǎng)使得LED產(chǎn)業(yè)持續(xù)存在供過于求的狀態(tài)。在每家廠商擴(kuò)產(chǎn)的情況下，供需缺口還是持續(xù)存在一個(gè)很大的落差。他指出，這些只是名目上的供需缺口，對(duì)于一線大廠而言，這些供需缺口并不見得持續(xù)存在。因?yàn)槟壳暗膬r(jià)格太低，客戶規(guī)格的要求又非常高，因此，只有一線大廠有能力去取得訂單，二線廠商根本不具備取得訂單的能力，所以也就可以看到有些一線大廠在滿單的狀況下，還在持續(xù)擴(kuò)產(chǎn)。

 

　　退場(chǎng)機(jī)制導(dǎo)致微利時(shí)代成趨勢(shì)

 

　　同時(shí)他也表示，以現(xiàn)在的行業(yè)發(fā)展前景來看，微利時(shí)代已經(jīng)成為一個(gè)必然的趨勢(shì)，最主要的原因還是退場(chǎng)機(jī)制出現(xiàn)問題。對(duì)于很多LED廠商而言，特別是芯片廠，折舊在其整個(gè)營(yíng)業(yè)成本的比重大概在20%左右，占比并不算高，特別是很多的廠商還是通透過財(cái)政補(bǔ)貼的關(guān)系，根本沒有設(shè)備折舊的問題。因此，很多廠商只要其價(jià)格達(dá)到了變動(dòng)成本之上，就會(huì)選擇繼續(xù)投產(chǎn)。于是可以看到很多廠商在價(jià)格太低、行情不好的時(shí)候就撤退，當(dāng)行情好了之后又開始回來投產(chǎn)。如此持續(xù)地反復(fù)，反而就會(huì)影響到整個(gè)行業(yè)的前景供需改善的狀況。

 

　　結(jié)論

 

　　最后儲(chǔ)于超得出幾個(gè)結(jié)論。他認(rèn)為，回顧2015年的需求不佳，很大原因是匯率波動(dòng)，造成終端市場(chǎng)需求的下滑，以及客戶端要求降低成本。但到2016年全球的總體經(jīng)濟(jì)情勢(shì)變化已經(jīng)趨緩，美國(guó)已經(jīng)開始進(jìn)入復(fù)蘇的階段，歐洲日本等其他區(qū)域還是在持續(xù)通過QE政策刺激景氣。盡管客戶端持續(xù)地要求降價(jià)，但預(yù)計(jì)降幅也不會(huì)像去年夸張，因此，整個(gè)2016年的需求看起來算是一個(gè)比較平滑的階段。

 

　　中長(zhǎng)期展望，微利時(shí)代已是常態(tài)，如何結(jié)束整個(gè)微利時(shí)代，就要看這個(gè)市場(chǎng)的退場(chǎng)機(jī)制的發(fā)展，但儲(chǔ)于超表示，其實(shí)led行業(yè)的這一波不景氣是危機(jī)也是一個(gè)轉(zhuǎn)機(jī)。以往各家廠商對(duì)于LED產(chǎn)業(yè)還是存在一定程度的幻想，以為當(dāng)led照明市場(chǎng)來臨的時(shí)候，這波需求的商機(jī)會(huì)非常的大，各家廠商都能在大市場(chǎng)中有一定的生存空間，但是當(dāng)led照明市場(chǎng)真正來臨的時(shí)候，卻發(fā)現(xiàn)很難賺到錢，于是很多廠商就會(huì)思考退出及換軌策略。對(duì)于歐美、日韓這些廠商就會(huì)思考如何退出這個(gè)市場(chǎng)。他說，“對(duì)于各位廠家來說，這既是危機(jī)，也是百年一遇的難得機(jī)遇，也就是應(yīng)如何透過海外購并在市場(chǎng)上重新定位，找到一個(gè)屬于自己的位置”。